Tā kā nav laba piedāvājuma Baltijas valstu indeksu fondam, tad vienkāršākā alternatīva ir izveidot to pašam. Swedbank visām Baltijas biržas akcijām piedāvā tirdzniecību bez komisijas maksas. Tas nozīmē, ka katrs investors var viegli izveidot akciju portfeli ignorējot starpniecības izmaksas. Tāpat arī vērtspapīru turēšana apmērā līdz EUR 100,000 ir tagad bez maksas. 

Kā pirmo soli, biržas mājas lapā var nolādēt tabulu ar visiem tirdzniecībā esošiem uzņēmumiem. Piemēram Google Sheets ļauj tabulā ievietot formulu (=googlefinance([ticker],"marketcap"), kas aprēķina katra uzņēmuma tirgus vērtību. Uzņēmumus pēc tam var sašķirot pēc to tirgus vērtības un aprēķināt to proporciju savā indeksā, balstoties uz katra uzņēmuma kapitalizāciju (vērtību). Ja kāds uzņēmums īpaši nepatīk, savā indeksā to var vienkārši neiekļaut. 

Šādi, piemēram, izskatītos nepielāgots indeksu fonds ar Top10 vērtīgākajiem uzņēmumiem Baltijas valstu biržā. Mazākajam uzņēmumam, Coop Banka, būtu 3.9% īpatsvars kopējā portfeli, bet lielākajam, Ignitis grupe, 21.1%. Lai citiem investoriem būtu vienkāršāk veidot savu portfeli, mēs piedāvājam iepazīties arī ar mūsu izveidoto Google Sheets tabulu, kas ļauj iepazīties ar veiktajiem aprēķiniem.

Visvienkāršāk ir izveidot vienāda svara portfeli. Piemēram, ja investors vēlas ieguldīt 10 tūkstošus eiro, tas var nopirkt katra emitenta akcijas katru viena tūkstoša apmērā. Lai saglabātu katra uzņēmuma vienādo svaru, ik pa laikam gan šo portfeli vajadzēs re-balansēt. Rebalansēt nozīmē nopirkt vai pārdot portfeļa uzņēmuma akcijas, lai atgrieztos pie sākotnēji nolemtās akciju proporcijas portfelī. Vienāda svara portfelī tas nozīmētu pārdot to uzņēmumu akcijas, kuri ir palikuši vērtīgāki un piepirkt klāt tos, kuru cena ir kritusies. 

Savukārt, ja savs portfelis ir izviedots pēc tirgus kapitalizācijas svariem, tas nebūs jābalansē, jo svari mainīsies automātiski. Rebalansēšana šādā gadījumā būs aktuāla tikai tad, ja kāds uzņēmums pametīs izvēlēto, piemēram, Top10 vērtīgāko uzņēmumu sarakstu. Tādā situācijā būs jāpārdod “aizgājējs” un jāiegādājais cita uzņēmuma akcija. Cik bieži vajag rebalansēt portfeli? Mēs ieteiktu kā minimums, ka tas ir jādara reizi gadā, bet diez vai ir vērts pie rebalansēšanas atgriezties biežāk kā reizi ceturksnī. Alternatīvi, ja investors periodiski veic papildus ieguldījumu savā portfelī, jauni ieguldījumi jāveic tā, lai atgrieztos pie izvēlētājiem portfeļa svariem.

Jā, lai gan šis process  nav tik vienkāršs kā nopirkt vienu indeksa fondu biržā, bet ja nav labu alternatīvu, tad mūsuprāt, tas ir tīri īstenojams risinājums.